Pošaljite svoj dobar rad u bazu znanja jednostavno je. Koristite obrazac u nastavku

Studenti, diplomanti, mladi znanstvenici koji koriste bazu znanja u svom studiju i radu bit će vam vrlo zahvalni.

Uvod

Ekonomska suština obrtnih sredstava poduzeća

Izvori formiranja obrtnih sredstava

Učinkovitost obrtnog kapitala

Utvrđivanje potreba poduzeća za obrtnim sredstvima

Zaključak

Uvod

Svako poduzeće koje započinje svoju proizvodnju i gospodarsku djelatnost mora imati određenu količinu novca. Tim financijskim sredstvima poduzeće kupuje sirovine, materijal, gorivo na tržištu ili od drugih poduzeća po ugovoru, plaća račune za struju, isplaćuje plaće svojim zaposlenicima, snosi troškove razvoja novih proizvoda, sve je to jedan od najvažnijih parametri upravljanja, koji su dobili naziv "tekuća imovina poduzeća". U uvjetima tržišnih odnosa obrtna sredstva imaju posebnu važnost. Jer oni su dio proizvodnog kapitala koji svoju vrijednost u potpunosti prenosi na novostvoreni proizvod i vraća se poduzetniku u obliku novca na kraju svakog ciklusa kapitala. Dakle, obrtni kapital je važan kriterij u određivanju dobiti poduzeća.

1. Ekonomska suština obrtnih sredstava poduzeća

Radni kapital je jedna od komponenti imovine poduzeća. Stanje i učinkovitost njihove upotrebe jedan je od glavnih uvjeta za uspješno poslovanje poduzeća. Razvoj tržišnih odnosa određuje nove uvjete za njihovu organizaciju. Visoka inflacija, neplaćanja i druge krizne pojave prisiljavaju poduzeća da promijene svoju politiku u odnosu na obrtni kapital, da traže nove izvore nadopune, da prouče problem učinkovitosti njihove upotrebe.

Jedan od uvjeta kontinuiteta proizvodnje je stalno obnavljanje njezine materijalne osnove – sredstava za proizvodnju. Zauzvrat, to unaprijed određuje kontinuitet kretanja samih sredstava za proizvodnju, koji se javlja u obliku njihove cirkulacije.

U svom prometu obrtna sredstva dosljedno poprimaju novčani, proizvodni i robni oblik, što odgovara njihovoj podjeli na proizvodna sredstva i obrtna sredstva.

Materijalni nositelj proizvodnih sredstava su sredstva za proizvodnju koja se dijele na predmete rada i oruđa za rad. Gotovi proizvodi zajedno s gotovim novcem i novčanim sredstvima u obračunu čine prometne fondove. Kruženje sredstava poduzeća počinje predujmom vrijednosti u novčanom obliku za kupnju sirovina, zaliha, goriva i drugih sredstava za proizvodnju — prva faza kruga. Kao rezultat toga, gotovina poprima oblik zaliha, izražavajući prijelaz iz sfere prometa u sferu proizvodnje. U ovom slučaju vrijednost se ne troši, već se unaprijed, jer se nakon završetka kruga vraća. Završetkom prve faze prekida se promet robe, ali ne i promet.

Drugi stupanj kruženja odvija se u procesu proizvodnje, gdje radna snaga vrši proizvodnu potrošnju sredstava za proizvodnju, stvarajući novi proizvod koji u sebi nosi prenesenu i novostvorenu vrijednost. Napredna vrijednost opet mijenja svoj oblik — iz proizvodne u robnu.

Treća faza cirkulacije je prodaja proizvedenih gotovih proizvoda (radova, usluga) i primitak sredstava. U ovoj fazi obrtni kapital ponovno prelazi iz sfere proizvodnje u sferu prometa. Obnavlja se prekinuti promet robe i vrijednost prelazi iz robnog oblika u novčani oblik. Razlika između iznosa novca potrošenog na proizvodnju i prodaju proizvoda (radova, usluga) i dobivenog od prodaje proizvedenih proizvoda (radova, usluga) je novčana ušteda poduzeća.

Završivši jedan krug, obrtna sredstva ulaze u novi, ostvarujući tako njihov kontinuirani promet. Upravo je stalno kretanje obrtnih sredstava temelj nesmetanog procesa proizvodnje i prometa. Analiza cirkulacije novčanih sredstava poduzeća pokazuje da predujmljena vrijednost ne samo da sukcesivno poprima različite oblike, nego i stalno ostaje u tim oblicima u određenoj mjeri. Drugim riječima, vrijednost koja napreduje u svakom danom trenutku kruženja nalazi se u različitim dijelovima u isto vrijeme u obliku novca, proizvodnje i robe.

Promet novčanih sredstava poduzeća može se izvršiti samo ako postoji određena predujmljena vrijednost u obliku novca. Ulazeći u krug, više ga ne napušta, dosljedno mijenjajući svoje funkcionalne oblike. Navedena vrijednost u novčanom obliku predstavlja tekuću imovinu poduzeća.

Tekuća imovina djeluje, prije svega, kao troškovna kategorija. U doslovnom smislu nisu materijalne vrijednosti, jer se ne mogu koristiti za proizvodnju gotovih proizvoda. Kao vrijednost u novčanom obliku, obrtna sredstva već u procesu prometa poprimaju oblik zaliha, nedovršene proizvodnje, gotovih proizvoda. Za razliku od zaliha, radna sredstva se ne troše, ne troše, ne troše, već predujmljuju, vraćaju se nakon završetka jednog kruga i ulaze u sljedeći.

Trenutak predujma jedno je od bitnih i razlikovnih obilježja obrtnih sredstava, jer ima važnu ulogu u uspostavljanju njihovih ekonomskih granica. Vremenski kriterij predujmljivanja obrtnih sredstava ne bi trebao biti tromjesečni ili godišnji obujam sredstava, već jedan ciklus, nakon kojeg se nadoknađuju i ulaze u sljedeći.

Proučavanje suštine obrtnih sredstava podrazumijeva razmatranje obrtnih i obrtnih sredstava. Obrtna sredstva, obrtna sredstva i obrtna sredstva postoje u jedinstvu i međusobnoj povezanosti, ali među njima postoje bitne razlike koje se svode na sljedeće. Obrtna sredstva su stalno u svim fazama poduzeća, dok obrtna sredstva prolaze kroz proces proizvodnje, zamjenjujući se novim serijama sirovina, goriva, osnovnih i pomoćnih materijala. Zalihe, kao dio obrtnog kapitala, ulaze u proizvodni proces, pretvaraju se u gotove proizvode i napuštaju poduzeće. Obrtna sredstva se u potpunosti troše u procesu proizvodnje, prenoseći svoju vrijednost na gotov proizvod. Njihov godišnji zbroj može biti desetke puta veći od iznosa obrtnog kapitala, koji tijekom svakog kruga osigurava preradu ili potrošnju nove serije predmeta rada i ostaje u gospodarstvu, čineći zatvoreni krug.

Revolving fondovi izravno sudjeluju u stvaranju nove vrijednosti, a obrtni kapital -- neizravno, kroz revolving fondove.

U procesu cirkulacije obrtna sredstva svoju vrijednost utjelovljuju u obrtnim sredstvima te stoga preko potonjih djeluju u procesu proizvodnje i sudjeluju u formiranju troškova proizvodnje.

Kada bi obrtna sredstva izravno i izravno sudjelovala u stvaranju novog proizvoda, tada bi se postupno smanjivala i do kraja ciklusa morala bi nestati.

Obrtna sredstva, koja predstavljaju uporabnu vrijednost, djeluju u jednom jedinom obliku – proizvodnom. Prometna sredstva, kao što je navedeno, ne samo da dosljedno poprimaju različite oblike, nego i stalno u određenim dijelovima ostaju u tim oblicima.

Navedene okolnosti stvaraju objektivnu potrebu razlikovanja obrta obrtnih sredstava i obrtnih sredstava.

Usporedbom obrtnih sredstava sa obrtnim sredstvima, koja su funkcionalni oblik obrtnih sredstava u fazi opticaja, dolazi se do sljedećih rezultata. Kruženje sredstava poduzeća završava procesom prodaje proizvoda (radova, usluga). Za normalno provođenje ovog procesa oni, uz stalna i opticajna sredstva, moraju imati i opticajna sredstva.

Obrt obrtnih sredstava neraskidivo je povezan s obrtom obrtnih proizvodnih sredstava i njegov je nastavak i završetak. Vršeći kruženje, ta se sredstva međusobno isprepliću, tvoreći opći promet, pri čemu vrijednost optjecajnih sredstava, prenesena na proizvod rada, prelazi iz sfere proizvodnje u sferu prometa, a vrijednost prometna sredstva u visini predujmljene vrijednosti – iz sfere prometa u sferu proizvodnje. Tako se vrši jedinstveni promet predujmljenih sredstava, prolazeći kroz različite funkcionalne oblike i vraćajući se u izvorni novčani oblik. Obrtna sredstva, kružeći, iz sfere proizvodnje, gdje djeluju kao obrtna sredstva, prelaze u sferu prometa, gdje djeluju kao prometna sredstva.

Definicija obrtnih sredstava kao predujmljenih sredstava u stvorene zalihe obrtnih i obrtnih sredstava ne otkriva puni ekonomski sadržaj ove kategorije. Ne uzima se u obzir da se uz predujam određene količine novčanih sredstava odvija i proces predujma u te zalihe vrijednosti viška proizvoda stvorenog u procesu proizvodnje. Dakle, u profitabilnim poduzećima, nakon završetka cirkulacije sredstava, iznos predujmljenih obrtnih sredstava povećava se za određeni iznos primljene dobiti. Nerentabilnim poduzećima iznos predujmljenih obrtnih sredstava na kraju kruženja sredstava smanjuje se zbog nastalih gubitaka. Radni kapital često se poistovjećuje s gotovinom. U međuvremenu, nemoguće ih je u doslovnom smislu nazvati novcem. Sredstva koja se koriste u proizvodnji i prometu ne treba poistovjećivati s novcem. Ukupna vrijednost predujmljuje se u obliku novca i, prošavši kroz proces proizvodnje i prometa, ponovno poprima taj oblik. Gotovina je posrednik u kretanju novčanih sredstava. Ukupna vrijednost, izražena u novcu, pretvara se u pravi novac samo na trenutke iu dijelovima.

Dakle, obrtni kapital je vrijednost predujmljena u gotovini za sustavno formiranje i korištenje obrtnog kapitala i cirkulacijskih sredstava u minimalno potrebnom iznosu kako bi se osigurala provedba proizvodnog programa od strane poduzeća i pravodobnost plaćanja.

Tekuća imovina poduzeća obavlja dvije funkcije: proizvodnju i poravnanje. Obavljajući proizvodnu funkciju, obrtna sredstva, avansirana u obrtnim proizvodnim fondovima, održavaju kontinuitet proizvodnog procesa i svoju vrijednost prenose na proizvedeni proizvod. Završetkom proizvodnje obrtna sredstva prelaze u sferu prometa u obliku obrtnih sredstava, gdje obavljaju drugu funkciju, koja se sastoji u dovršavanju prometa i pretvaranju obrtnih sredstava iz robnog oblika u novčani.

Ritam, koherentnost i visoka uspješnost poduzeća uvelike ovise o njegovoj dostupnosti obrtnog kapitala. Nedostatak predujmljenih sredstava za kupnju zaliha može dovesti do smanjenja proizvodnje, neispunjavanja proizvodnog programa. Pretjerano preusmjeravanje sredstava u rezerve koje premašuju stvarne potrebe dovodi do mrtvila resursa, njihovog neučinkovitog korištenja.

Budući da obrtni kapital uključuje materijalna i novčana sredstva, o njihovoj organizaciji i učinkovitosti korištenja ovisi ne samo proces materijalne proizvodnje, već i financijska stabilnost poduzeća.

Izvori hendikepaupravljanje radnim kapitalom

Tekuća imovina poduzeća osmišljena je tako da osigura njihovo kontinuirano kretanje u svim fazama cirkulacije kako bi zadovoljila potrebe proizvodnje u novčanim i materijalnim resursima, osigurala pravovremenost i potpunost obračuna i povećala učinkovitost korištenja radnog kapitala. . Svi izvori financiranja obrtnih sredstava dijele se nabstvennye, posuđene i privučene. Vlastita sredstva imaju veliku ulogu u organiziranju cirkulacije sredstava, budući da poduzeća koja posluju na temelju komercijalnog obračuna moraju imati određenu imovinsku i poslovnu samostalnost kako bi poslovala rentabilno i odgovarala za donesene odluke.

Formiranje obrtnog kapitala događa se u trenutku organizacije poduzeća, kada se stvara njegov odobreni kapital. Izvor formiranja u ovom slučaju su investicijska sredstva osnivača poduzeća. U tijeku rada izvor nadopune obrtnog kapitala je ostvarena dobit, kao i tzv. stabilne obveze izjednačene s vlastitim sredstvima. To su sredstva koja ne pripadaju poduzeću, ali su stalno u njegovom opticaju. Takva sredstva služe kao izvor formiranja obrtnih sredstava u visini njihovog minimalnog salda. To uključuje; zaostale minimalne mjesečne plaće zaposlenicima poduzeća, rezerve za pokriće budućih troškova, minimalni prijenos duga prema proračunu i izvanproračunskim fondovima, sredstva vjerovnika primljena kao predujam za proizvode (robe, usluge), sredstva kupaca na zaloge za povratnu ambalažu, prijenosna stanja fonda potrošnje i sl.

Kako bi se smanjile ukupne potrebe gospodarstva za obrtnim kapitalom, kao i potaknulo njihovo učinkovito korištenje, preporučljivo je privući posuđena sredstva. Posuđena sredstva uglavnom su kratkoročni krediti banaka, pomoću kojih se zadovoljavaju privremene dodatne potrebe za obrtnim sredstvima.

Glavni pravci privlačenja kredita za formiranje obrtnog kapitala su: kreditiranje sezonskih zaliha sirovina, materijala i troškova povezanih sa sezonskim proizvodnim procesom; privremeno nadopunjavanje nedostatka vlastitih obrtnih sredstava; provedba nagodbi i posredovanje platnog prometa. Rezolucija Predsjedništva Vrhovnog vijeća Ruske Federacije i Vlade Ruske Federacije od 25. svibnja 1992. br. 2837-1 „O hitnim mjerama za poboljšanje naselja u nacionalnom gospodarstvu i povećanju odgovornosti poduzeća za njihovu financijsku uvjet” bio je posvećen pronalaženju dodatnih pozajmljenih izvora financiranja za obrtna sredstva, kao i Dekret Vlade Ruske Federacije i Središnje banke Ruske Federacije od 1. srpnja 1992. br. 458 i naknadne izmjene i dopune . Planira se dodijeliti ciljani državni zajam za nadopunjavanje radnog kapitala poduzeća i organizacija. Izvor ovog zajma je ciljni izvanproračunski fond koji su u financijskim tijelima teritorija, regija, autonomnih entiteta, gradova Moskve i Sankt Peterburga stvorila ministarstva financija republika unutar Ruske Federacije, Ministarstvo financija Ruske Federacije. Sukladno ovim propisima, kredit se dodjeljuje na temelju ugovora između financijskog tijela i poduzeća ili organizacije. Ovaj zajam mogu dobiti poduzeća i organizacije u državnom vlasništvu, dionička društva s udjelom države u temeljnom kapitalu većim od 50%, privatizirana poduzeća i organizacije, bez obzira na njihov organizacijski i pravni oblik. Ovaj zajam osiguran je kroz kreditnu liniju koju je Ministarstvu financija Ruske Federacije otvorila Središnja banka Ruske Federacije po promjenjivoj kamatnoj stopi.

U uvjetima administrativno-komandnog sustava upravljanja gospodarstvom pozajmljena sredstva zauzimala su dosta velik udio među izvorima financiranja obrtnih sredstava. Tako je 1965. godine udio kredita u strukturi izvora formiranja obrtnog kapitala iznosio 42,6%, 1975. godine 47,3%, 1977. godine 47,1%, 1988. godine 47,6%. Od 1988. godine počinje se smanjivati udio kredita u strukturi izvora obrtnih sredstava. Tako je 1989. iznosio 40,5%, 1990. - 24,2%. . Sljedećih godina udio kredita postupno raste i do travnja 1993. iznosi 40,3%.

Priroda dinamike ovog pokazatelja posljedica je objektivnih ekonomskih procesa. Smanjenje udjela kredita od kraja 1980-ih može se objasniti smanjenjem centraliziranog kreditiranja poduzeća u kontekstu još uvijek nerazvijenog sustava komercijalnog kreditiranja. Usporedo s formiranjem sustava poslovnih banaka, rastom obujma komercijalnih kredita, rastao je i udio kreditnih sredstava u strukturi izvora formiranja obrtnog kapitala poduzeća.

Dakle, prelaskom na sustav upravljanja tržišnim gospodarstvom uloga kredita kao izvora obrtnog kapitala, barem, nije smanjena. Uz uobičajenu potrebu za pokrivanjem viška potreba za obrtnim kapitalom poduzeća, pojavili su se novi čimbenici koji povećavaju važnost bankovnog kredita. Ovi čimbenici povezani su, prije svega, s prijelaznim stupnjem razvoja domaćeg gospodarstva. Jedna od njih bila je inflacija. Utjecaj inflacije na obrtni kapital poduzeća vrlo je višestruk: ima izravan i neizravan učinak. Izravni utjecaj karakterizira amortizacija obrtnih sredstava tijekom vremena njihovog obrta, tj. nakon završetka prometa, poduzeće zapravo ne dobiva predujmljeni iznos obrtnog kapitala kao dio prihoda od prodaje proizvoda.

Neizravni utjecaj izražen je u usporavanju obrtaja sredstava zbog krize neplaćanja, najvećim dijelom zbog inflacije. Drugi uzroci krize neplaćanja uključuju smanjenje produktivnosti rada; ekstremna neučinkovitost proizvodnje; nesposobnost pojedinih menadžera da se prilagode novim uvjetima: da traže nova rješenja, mijenjaju proizvodni asortiman, smanjuju materijalnu i energetsku intenzivnost proizvodnje prodajom suvišne i nepotrebne imovine; konačno, nesavršenost zakonodavstva, koja omogućuje da se nekažnjeno ne plaćaju dugovi.

U cilju suzbijanja neplaćanja i pružanja financijske potpore, izdvajaju se značajna sredstva za nadopunjavanje obrtnog kapitala poduzeća. No, dodijeljena sredstva ne koriste se uvijek namjenski, što također ima snažan inflatorni učinak.

Ovi razlozi određuju povećani interes poduzeća za posuđena sredstva kao izvor nadoknade obrtnog kapitala zamrznutog u dugoročnim potraživanjima. U ovoj situaciji postavlja se pitanje granica korištenja kredita kao izvora obrtnog kapitala. Ovo je pitanje povezano s dvostrukim učinkom koji korištenje kredita ima na financijski položaj poduzeća općenito, a posebno na stanje obrtnog kapitala.

S jedne strane, bez privlačenja kreditnih sredstava u optjecaj u slučaju nedostatka vlastitih sredstava, poduzeće treba smanjiti ili potpuno obustaviti proizvodnju, što prijeti ozbiljnim financijskim poteškoćama do bankrota. S druge strane, rješavanje nastalih problema samo uz pomoć kredita uzrokuje povećanje ovisnosti poduzeća o kreditnim sredstvima zbog porasta kreditnog duga. To dovodi do povećanja nestabilnosti financijskog stanja, vlastiti obrtni kapital se gubi, prelazeći u vlasništvo banke, budući da poduzeća ne daju stopu povrata na uloženi kapital, danu u obliku bankovnih kamata. Obveze prema dobavljačima odnose se na neplanirano privučene izvore stvaranja obrtnog kapitala. Njegova prisutnost znači sudjelovanje u prometu poduzeća sredstava drugih poduzeća i organizacija. Dio obveza prema dobavljačima je naturalan, što proizlazi iz važećeg postupka poravnanja. Uz to, obveze prema dobavljačima mogu nastati kao posljedica kršenja discipline plaćanja.

Poduzeća mogu imati obveze prema dobavljačima za primljenu robu, prema izvođačima za obavljene radove, prema poreznoj inspekciji za poreze i plaćanja te za odbitke izvanproračunskim fondovima.

Treba istaknuti i druge izvore formiranja obrtnog kapitala, koji uključuju sredstva poduzeća koja se privremeno ne koriste namjenski (sredstva, rezerve i sl.).

Važnu ulogu u jačanju financijskog stanja poduzeća ima pravilan omjer između vlastitih, posuđenih i posuđenih izvora formiranja obrtnih sredstava.

Učinkovitost korištenja obrtnog kapitala.

U sustavu mjera usmjerenih na poboljšanje učinkovitosti poduzeća i jačanje njegovog financijskog stanja, važno mjesto zauzimaju pitanja racionalnog korištenja obrtnog kapitala. Problem poboljšanja korištenja obrtnih sredstava postao je još aktualniji u uvjetima formiranja tržišnih odnosa. Interesi poduzeća zahtijevaju punu odgovornost za rezultate njihovih proizvodnih i financijskih aktivnosti. Budući da je financijski položaj poduzeća izravno ovisan o stanju obrtnih sredstava te podrazumijeva usporedbu troškova s rezultatima gospodarske djelatnosti i nadoknadu troškova vlastitim sredstvima, poduzeća su zainteresirana za racionalnu organizaciju obrtnih sredstava – organiziranje njihova kretanja s minimalni mogući iznos za postizanje najvećeg ekonomskog učinka.

Učinkovitost korištenja obrtnih sredstava karakterizira sustav ekonomskih pokazatelja, prvenstveno obrtaja obrtnih sredstava.

Pod obrtajem obrtnih sredstava podrazumijeva se trajanje jednog potpunog kolanja sredstava od trenutka pretvaranja obrtnih sredstava u gotovini u zalihe pa do izdavanja gotovih proizvoda i njihove prodaje. Kruženje sredstava završava prijenosom sredstava na račun poduzeća.

Obrt obrtnih sredstava nije jednak u poduzećima istih i različitih sektora gospodarstva, što ovisi o organizaciji proizvodnje i plasmana proizvoda, plasmanu obrtnih sredstava i drugim čimbenicima. Tako je u teškoj strojogradnji s dugim proizvodnim ciklusom vrijeme obrta sredstava najveće, obrtni kapital u prehrambenoj i rudarskoj industriji se brže okreće.

Obrt obrtnih sredstava karakterizira niz međusobno povezanih pokazatelja: trajanje jednog obrta u danima, broj obrtaja za određeno razdoblje – godinu, pola godine, tromjesečje (koeficijent obrtaja), iznos obrtnih sredstava (koeficijent obrtaja), broj obrtaja u danima, broj obrtaja za određeno razdoblje – godinu, pola godine, tromjesečje (koeficijent obrta), zaposlenih u poduzeću po jedinici outputa (faktor opterećenja). Trajanje jednog obrta obrtnih sredstava u danima (O) izračunava se po formuli

gdje je C -- stanje obrtnog kapitala (prosječno ili na određeni datum);

T -- obujam utrživih proizvoda; D je broj dana u promatranom razdoblju.

Smanjenje trajanja jednog obrta ukazuje na poboljšanje korištenja obrtnih sredstava.

Broj obrtaja za određeno razdoblje, odnosno koeficijent obrta obrtnih sredstava (Ko), izračunava se po formuli

Što je u tim uvjetima veći koeficijent obrtaja, to je bolje korištenje obrtnog kapitala.

Faktor opterećenja sredstava u optjecaju (Kz), recipročna vrijednost koeficijenta obrtaja, određuje se formulom

Osim ovih pokazatelja može se koristiti i pokazatelj povrata obrtnog kapitala koji se utvrđuje omjerom dobiti od prodaje proizvoda poduzeća i stanja obrtnog kapitala.

Pokazatelji obrta obrtnih sredstava mogu se izračunati za sva obrtna sredstva koja sudjeluju u obrtu, te za pojedine elemente. Promjena u obrtu sredstava utvrđuje se usporedbom ostvarenih pokazatelja s planiranim ili pokazateljima prethodnog razdoblja. Kao rezultat usporedbe obrtaja obrtnog kapitala otkriva se njegovo ubrzanje ili usporavanje.

S ubrzanjem obrta obrtnog kapitala, materijalni resursi i izvori njihovog stvaranja oslobađaju se iz prometa, uz usporavanje, dodatna sredstva su uključena u promet.

Oslobađanje obrtnih sredstava zbog ubrzanja njihovog obrtaja može biti apsolutno i relativno. Apsolutno otpuštanje se događa ako su stvarna stanja obrtnog kapitala manja od standarda ili stanja prethodnog razdoblja, a zadržavaju ili premašuju obujam prodaje za promatrano razdoblje.

Relativno oslobađanje obrtnih sredstava događa se u slučajevima kada se ubrzanje njihovog obrta događa istodobno s rastom proizvodnog programa poduzeća, a stopa rasta proizvodnje nadmašuje stopu rasta salda obrtnih sredstava.

Učinkovitost korištenja obrtnog kapitala ovisi o mnogim čimbenicima koji se mogu podijeliti na vanjske čimbenike koji imaju utjecaj neovisno o interesima poduzeća i unutarnje čimbenike na koje poduzeće može i treba aktivno utjecati. Vanjski čimbenici uključuju opću gospodarsku situaciju, porezno zakonodavstvo, uvjete za dobivanje kredita i kamate na iste, mogućnost ciljanog financiranja, sudjelovanje u programima koji se financiraju iz proračuna. Ovi i drugi čimbenici određuju opseg u kojem poduzeće može manipulirati unutarnjim čimbenicima racionalnog kretanja obrtnog kapitala.

U sadašnjoj fazi gospodarskog razvoja, glavni vanjski čimbenici koji utječu na stanje i korištenje obrtnog kapitala uključuju kao što su kriza neplaćanja, visoki porezi, visoke stope bankovnih kredita.

Kriza u prodaji proizvedenih proizvoda i neplaćanja dovode do usporavanja obrta obrtnih sredstava. Stoga je potrebno proizvoditi one proizvode koji se mogu brzo i profitabilno prodati, zaustavljajući ili značajno smanjujući proizvodnju proizvoda koji trenutno nisu traženi. U ovom slučaju, osim ubrzanja obrtaja, sprječava se rast potraživanja u imovini poduzeća.

Uz trenutnu stopu inflacije, preporučljivo je usmjeriti dobit koju je poduzeće primilo, prije svega, na nadopunjavanje obrtnog kapitala. Stopa inflacijske amortizacije obrtnih sredstava dovodi do podcjenjivanja troška i njihovog preljeva u dobit, pri čemu dolazi do disperzije obrtnih sredstava na poreze i neproizvodne troškove.

Značajne rezerve za povećanje učinkovitosti korištenja obrtnog kapitala leže izravno u samom poduzeću. U proizvodnom sektoru to se prvenstveno odnosi na zalihe. Kao jedna od komponenti obrtnog kapitala, oni igraju važnu ulogu u osiguravanju kontinuiteta proizvodnog procesa. Istovremeno, zalihe predstavljaju onaj dio sredstava za proizvodnju koji privremeno nije uključen u proces proizvodnje.

Racionalna organizacija zaliha važan je uvjet za poboljšanje učinkovitosti obrtnih sredstava. Glavni načini smanjenja zaliha svode se na njihovu racionalnu upotrebu, uklanjanje viška zaliha materijala, poboljšanje racioniranja; poboljšanje organizacije opskrbe, uključujući uspostavu jasnih ugovornih uvjeta opskrbe i osiguranje njihove provedbe, optimalan odabir dobavljača i racionalizirani transport. Važna uloga pripada poboljšanju organizacije upravljanja skladištem. Smanjenje vremena utroška obrtnih sredstava u nedovršenoj proizvodnji postiže se poboljšanjem organizacije proizvodnje, poboljšanjem opreme i tehnologije koja se koristi, boljim korištenjem stalnih sredstava, posebno njihovog aktivnog dijela, uštedama na svim stavkama obrtnih sredstava.

Boravak obrtnih sredstava u sferi prometa ne doprinosi stvaranju novog proizvoda. Njihovo pretjerano preusmjeravanje u sferu cirkulacije je negativna pojava. Najvažniji preduvjeti za smanjenje ulaganja u obrtna sredstva u ovom području su racionalna organizacija prodaje gotovih proizvoda, primjena progresivnih oblika plaćanja, pravovremeno vođenje dokumentacije i ubrzanje njezina kretanja, poštivanje ugovorne i platne discipline. . Ubrzavanje obrta obrtnog kapitala omogućuje vam oslobađanje značajnih iznosa i time povećanje obujma proizvodnje bez dodatnih financijskih sredstava, a oslobođena sredstva koristite u skladu s potrebama poduzeća.

Utvrđivanje potreba poduzeća u vlastitim obrtnim sredstvima provodi se u proces normalizacijeokovaniya, tj. određivanje standarda obrtnog kapitala.

Svrha racioniranja je određivanje racionalne količine obrtnih sredstava preusmjerenih za određeno razdoblje u sferu proizvodnje i sferu prometa.

Domaća praksa normalizacije radnog kapitala u industrijskim poduzećima temelji se na nizu načela.

Potreba za vlastitim obrtnim sredstvima za svako poduzeće utvrđuje se prilikom izrade financijskog plana. Dakle, vrijednost standarda nije konstantna vrijednost. Visina obrtnih sredstava ovisi o obujmu proizvodnje, uvjetima nabave i plasmana, asortimanu proizvoda, oblicima plaćanja koji se koriste.

Pri izračunavanju potreba poduzeća u vlastitim obrtnim sredstvima treba uzeti u obzir sljedeće. Vlastiti obrtni kapital trebao bi zadovoljiti potrebe ne samo glavne proizvodnje za ispunjavanje proizvodnog programa, već i potrebe pomoćnih i pomoćnih industrija, stambenih i komunalnih djelatnosti i drugih objekata koji nisu povezani s glavnom djelatnošću poduzeća i nisu na neovisnoj bilanci, kapitalni popravci koji se provode sami . U praksi se potreba za vlastitim obrtnim kapitalom često uzima u obzir samo za glavnu djelatnost poduzeća, čime se ta potreba podcjenjuje.

Racioniranje obrtnog kapitala provodi se u novčanom iznosu. Osnova za utvrđivanje potreba za njima je troškovnik proizvodnje proizvoda (radova, usluga) za planirano razdoblje. Istodobno, za poduzeća s nesezonskom prirodom proizvodnje, preporučljivo je uzeti podatke za 6. tromjesečje kao osnovu za izračune, u kojima je obujam proizvodnje, u pravilu, najveći u godišnjem program. Za poduzeća sa sezonskom prirodom proizvodnje - podaci tromjesečja s najmanjim obujmom proizvodnje, budući da se sezonska potreba za obrtnim kapitalom osigurava kratkoročnim bankovnim kreditima.

Za određivanje standarda uzima se u obzir prosječna dnevna potrošnja normaliziranih elemenata u novčanom smislu. Za zalihe se prosječna dnevna potrošnja izračunava prema odgovarajućem članku troškovnika proizvodnje: za nedovršenu proizvodnju - na temelju troška bruto ili tržišne proizvodnje; za gotove proizvode - na temelju troškova proizvodnje komercijalnih proizvoda.

U postupku racioniranja utvrđuju se privatni i zbirni standardi. Proces normalizacije sastoji se od nekoliko uzastopnih koraka.

U početku se standardi zaliha razvijaju za svaki element normaliziranog radnog kapitala. Normativ je relativna vrijednost koja odgovara obujmu zaliha svakog elementa obrtnog kapitala. Normativi se u pravilu određuju u danima zaliha i označavaju trajanje razdoblja koje osigurava ova vrsta materijalnih sredstava. Na primjer, tečaj dionica je 24 dana. Dakle, zalihe bi trebale biti točno onolike koliko će se osigurati proizvodnjom unutar 24 dana.

Stopa dionica može se postaviti kao postotak, u monetarnom smislu na određenu osnovicu. Norme obrtnog kapitala u poduzeću razvija financijska služba uz sudjelovanje službi vezanih uz proizvodnju i nabavu te marketinške aktivnosti.

Nadalje, na temelju stope zaliha i potrošnje ove vrste zaliha, utvrđuje se iznos obrtnog kapitala potrebnog za stvaranje normaliziranih rezervi za svaku vrstu obrtnog kapitala. Tako se definiraju privatni standardi.

I na kraju, ukupni standard se izračunava zbrajanjem privatnih standarda. Koeficijent obrtnog kapitala je novčani izraz planiranih zaliha zaliha, minimalno potrebnih za normalno gospodarsko djelovanje poduzeća.

Primijeniti sljedeće osnovne metode normiranja radnog kapitala: direktni račun, analitički, koeficijent. Metoda izravnog brojanja sastoji se u tome da se prvo utvrđuje vrijednost predujma obrtnih sredstava u svakom elementu, zatim se njihovim zbrajanjem utvrđuje ukupan iznos normative.

Analitička metoda se primjenjuje u slučaju kada plansko razdoblje ne predviđa značajne promjene u stanju poduzeća u odnosu na prethodno. U tom slučaju izračun norme obrtnog kapitala provodi se konsolidacijom, uzimajući u obzir omjer između stope rasta obujma proizvodnje i veličine normiranog obrtnog kapitala u prethodnom razdoblju.

Metodom koeficijenta novi se standard utvrđuje na temelju starog mijenjanjem istog, uzimajući u obzir uvjete proizvodnje, nabave, prodaje proizvoda (radova, usluga) i obračuna.

U praksi je najsvrsishodnije koristiti metodu izravnog brojanja. Prednost ove metode je njezina pouzdanost, što omogućuje izradu najtočnijih izračuna privatnih i agregatnih standarda. U privatne spadaju normativi obrtnih sredstava u proizvodnim zalihama: sirovine, osnovni i pomoćni materijal, nabavni poluproizvodi, komponente, gorivo, ambalaža, malovrijedni i potrošni predmeti, rezervni dijelovi; u nedovršenoj proizvodnji i poluproizvodima vlastite proizvodnje; u odgođenim troškovima; Gotovi proizvodi. Osobitost svakog elementa određuje specifičnosti normalizacije.

Norma obrtnih sredstava predujmljenih u sirovinama, osnovnom materijalu i nabavnim poluproizvodima određuje se formulom

gdje je H norma obrtnih sredstava u zalihama sirovina, materijala i nabavnih poluproizvoda;

R -- prosječna dnevna potrošnja sirovina, materijala i otkupnih poluproizvoda; D - tečaj dionica u danima.

Prosječna dnevna potrošnja za raspon utrošenih sirovina, materijala i nabavljenih poluproizvoda izračunava se tako da se zbroj njihovih troškova za odgovarajuće tromjesečje podijeli s brojem dana u tromjesečju.

Određivanje stope zaliha najdugotrajniji je i najvažniji dio racioniranja. Stopa zaliha određena je za svaku vrstu ili skupinu materijala. Ako se koriste mnoge vrste sirovina i materijala, tada se norma postavlja za glavne vrste, koje zauzimaju najmanje 70-80%) ukupnih troškova.

Stopa zaliha u danima za pojedine vrste sirovina, materijala i poluproizvoda utvrđuje se na temelju vremena potrebnog za stvaranje transportnih, pripremnih, tehnoloških, tekućih skladišnih i osiguravajućih zaliha.

Transportna rezerva je neophodna u slučajevima kada vrijeme kretanja robe u tranzitu premašuje vrijeme kretanja dokumenata za njezino plaćanje. Konkretno, prijevozna zaliha se osigurava u slučaju plaćanja materijala po uvjetima avansa.

Transportna zaliha u danima definirana je kao razlika između broja dana vožnje tereta i broja dana kretanja i plaćanja dokumenata za taj teret.

Pripremna zaliha je osigurana u vezi s troškovima prijema, istovara i skladištenja sirovina. Određuje se na temelju utvrđenih normi ili stvarno utrošenog vremena.

Tehnološka rezerva se uzima u obzir samo za one vrste sirovina i materijala za koje je, u skladu s tehnologijom proizvodnje, potrebna prethodna priprema proizvodnje (sušenje, držanje sirovina, zagrijavanje, taloženje i druge pripremne radnje). Njegova vrijednost se izračunava prema utvrđenim tehnološkim standardima.

Prepoznata je trenutna skladišna zaliha, kako bi se osigurao kontinuitet proizvodnog procesa između dobave materijala, pa je u industriji ona glavna. Veličina skladišnih zaliha ovisi o učestalosti i ravnomjernosti nabave, kao i učestalosti puštanja sirovina i materijala u proizvodnju.

Osnova za izračun tekućih skladišnih zaliha je prosječno trajanje intervala između dvije susjedne isporuke određene vrste sirovina i materijala. Trajanje intervala između isporuka utvrđuje se na temelju ugovora, narudžbi, planova ili na temelju stvarnih podataka za proteklo razdoblje. U slučajevima kada ova vrsta sirovina i materijala dolazi od više dobavljača, trenutna zaliha se uzima u iznosu od 50% intervala isporuke. U poduzećima gdje sirovine dolaze od jednog dobavljača, a broj vrsta korištenih materijalnih sredstava je ograničen, stopa zaliha može se uzeti kao 100% intervala isporuke.

Sigurnosna zaliha se stvara kao rezerva koja jamči nesmetani proizvodni proces u slučaju kršenja ugovornih uvjeta nabave materijala (nepotpunost primljene serije, kršenje roka isporuke, neodgovarajuća kvaliteta primljenog materijala).

Vrijednost sigurnosne zalihe prihvaća se u pravilu u granicama do 50% trenutne skladišne zalihe. Može biti i više ako se poduzeće nalazi daleko od dobavljača i transportnih ruta, ako se povremeno troše jedinstveni, visokokvalitetni materijali.

Dakle, ukupna stopa zaliha u danima za sirovine, materijale i otkupne poluproizvode u cjelini sastoji se od pet navedenih zaliha.

Stopa obrtnog kapitala za pomoćni materijal utvrđuje se za dvije glavne skupine. Prva skupina uključuje materijale koji se konzumiraju redovito iu velikim količinama. Standard se izračunava na isti način kao i za sirovine i osnovne materijale. U drugu skupinu spadaju pomoćni materijali koji se u proizvodnji koriste rijetko iu malim količinama. Standard je izračunat analitičkom metodom na temelju podataka za prethodne godine.

Opći normativ obrtnih sredstava za pomoćni materijal je zbroj normativa obiju skupina.

Koeficijent radnog kapitala za gorivo izračunava se na isti način kao i za sirovine i zalihe. Standard za plinovito gorivo i električnu energiju nije izračunat. Pri obračunu potrošnje goriva uzimaju se u obzir potrebe goriva za proizvodne i neproizvodne potrebe. Za potrebe proizvodnje potreba se utvrđuje temeljem proizvodnog programa i utroška po jedinici proizvoda po radionicama; za neproizvodne - na temelju količine obavljenog posla.

Stopa obrtnih sredstava za kontejnere određuje se ovisno o načinu njegove pripreme i skladištenja. Stoga metode izračuna za spremnike u različitim industrijama nisu iste.

U poduzećima koja koriste kupljene spremnike za pakiranje proizvoda, stopa obrtnog kapitala određuje se na isti način kao i za sirovine.

Za spremnike vlastite proizvodnje koji se koriste za pakiranje gotovih proizvoda i koji su uključeni u njihovu veleprodajnu cijenu, stopa zaliha u danima određuje se prema vremenu u kojem se spremnik nalazi na skladištu od trenutka izrade do pakiranja proizvoda u njega. Ako trošak spremnika vlastite proizvodnje nije uključen u veleprodajnu cijenu gotovih proizvoda, ali je uključen u trošak bruto i tržišnih proizvoda, norma za nju se ne postavlja, jer se uzima u obzir u normi za gotove proizvode. proizvoda.

Za primljenu povratnu ambalažu od dobavljača sa sirovinama i materijalom stopa obrtnog kapitala ovisi o prosječnom trajanju jednog prometa kontejnera od trenutka plaćanja fakture za kontejner zajedno sa sirovinama do fakture za vraćeni kontejner. plaća dobavljač. Troškovi spremnika namijenjenih skladištenju sirovina, materijala, dijelova i poluproizvoda u skladištima i radionicama ne uzimaju se u obzir pri određivanju norme obrtnih sredstava za spremnike, budući da su dio dugotrajne imovine ili male vrijednosti. i predmeti za nošenje.

Stopa obrtnog kapitala za rezervne dijelove utvrđuje se za svaku vrstu rezervnih dijelova posebno na temelju vremena njihove isporuke i vremena korištenja za popravke. Standard se može izračunati na temelju standardnih normativa po jedinici knjigovodstvene vrijednosti dugotrajne imovine, analitičkom metodom na temelju podataka iz prethodnih godina.

Normativ za predmete male vrijednosti i potrošni materijal izračunava se posebno za alate i pribor, inventar male vrijednosti, posebnu odjeću i obuću, posebne alate i pribor.

Za prvu skupinu standard se utvrđuje metodom izravnog brojanja na temelju skupa alata niske vrijednosti i otpornosti na habanje i njegove cijene. Za drugu skupinu, standard je postavljen zasebno za uredsku, kućansku i industrijsku opremu. Standard za uredsku i kućansku opremu određuje se na temelju broja mjesta i cijene kompleta inventara po mjestu. Za proizvodni inventar - na temelju potrebe za skupom ovog inventara i njegove cijene.

Koeficijent obrtnog kapitala za kombinezone i obuću utvrđuje se na temelju broja zaposlenih koji na njih imaju pravo i cijene jednog kompleta. Normativ za ovu skupinu obrtnih sredstava u skladištu određuje se množenjem jednodnevne potrošnje sa stopom zaliha u danima, uključujući transportne, tekuće i zalihe osiguranja.

Za specijalnu opremu i uređaje standard se utvrđuje na temelju njihovog skupa, cijene i vijeka trajanja.

U poduzećima s malim udjelom malovrijednih i potrošnih predmeta u strukturi obrtnih sredstava normativ se izračunava na temelju omjera prosječnih stvarnih zaliha i visine troškova proizvodnje.

Norma obrtnih sredstava u nedovršenoj proizvodnji treba osigurati ritmičan proces proizvodnje i ravnomjeran protok gotovih proizvoda u skladište. Standard izražava trošak proizvoda koji su započeti, ali nisu završeni, u različitim fazama proizvodnog procesa. Kao rezultat normalizacije treba izračunati vrijednost minimalne pričuve dovoljne za normalan rad proizvodnje.

Iznos radnog kapitala koji se predujmi u nedovršenu proizvodnju nije isti za poduzeća i industrije. Glavni razlozi razlika su značajke organizacije, obujam proizvodnje, struktura proizvoda.

Racioniranje obrtnih sredstava u nedovršenoj proizvodnji provodi se po grupama ili vrstama proizvoda za svaku jedinicu posebno. Ako je asortiman proizvoda raznolik, tada se standard izračunava za glavne proizvode, koji čine 70--80% njegove ukupne mase.

Norma obrtnih sredstava u nedovršenoj proizvodnji određena je formulom

gdje je R -- jednodnevni troškovi proizvodnje; T -- trajanje proizvodnog ciklusa u danima; K - koeficijent povećanja troškova.

Jednodnevni troškovi se određuju dijeljenjem troška bruto (robne) proizvodnje odgovarajućeg kvartala s 90.

Umnožak trajanja proizvodnog ciklusa i faktora eskalacije troškova je stopa zaliha u danima za stavku "Proizvodnja u tijeku".

Trajanje proizvodnog ciklusa odražava vrijeme koje su proizvodi proveli u proizvodnji od prve tehnološke operacije do potpune izrade proizvoda i prijenosa u skladište. Proizvodni ciklus uključuje tehnološku zalihu (vrijeme za obradu proizvoda), transportnu zalihu (vrijeme za prijenos proizvoda s jednog radnog mjesta na drugo i u skladište), radnu zalihu (vrijeme koje proizvodi provedu između operacija obrade) i sigurnosnu zalihu (u u slučaju kašnjenja bilo koje operacije). Prilikom izračuna standarda, proizvodni ciklus se određuje za svaku vrstu proizvoda u kalendarskim danima, uzimajući u obzir broj smjena u radu poduzeća po danu. U poduzećima koja proizvode široku paletu proizvoda, trajanje proizvodnog ciklusa određuje se kao ponderirani prosjek.

Koeficijent eskalacije troškova odražava prirodu povećanja troškova u proizvodnji u tijeku po danima proizvodnog ciklusa. Svi troškovi u procesu proizvodnje dijele se na jednokratne i inkrementalne. Jednokratni troškovi uključuju troškove nastale na početku proizvodnog ciklusa (troškovi sirovina, materijala i nabavljenih poluproizvoda). Preostali troškovi se smatraju tekućim razgraničenjem (amortizacija dugotrajne imovine, troškovi električne energije, plaće itd.).

Faktor eskalacije troškova određen je omjerom prosječnog troška proizvoda u tijeku i ukupnih troškova proizvodnje. Koeficijent se određuje na različite načine za proizvodnju s ravnomjernim i neravnomjernim povećanjem troškova.

Ako glavni dio troškova ulazi u proizvodnju na samom početku proizvodnog ciklusa (jednokratni), a preostali (rastući) troškovi su relativno ravnomjerno raspoređeni kroz proizvodni ciklus (u serijskoj proizvodnji), koeficijent se određuje prema formula

K \u003d A + (0,5 * B) / (A + B),

gdje su A troškovi nastali u trenutku na početku proizvodnog ciklusa; B - ostali troškovi uključeni u trošak proizvodnje.

Uz neravnomjerno povećanje troškova po danima proizvodnog ciklusa, koeficijent se određuje formulom

K \u003d (Ce * T) + (C2 * T2) + (C3 * T3) + ... + (0,5 * Cp * T) / (C * T),

gdje je Ce -- jednokratni troškovi prvog dana proizvodnog ciklusa; S2,SZ, ... - troškovi po danima proizvodnog ciklusa; T2,TZ, ... - vrijeme od trenutka jednokratnih operacija do kraja proizvodnog ciklusa;

Cp -- troškovi nastali ravnomjerno tijekom proizvodnog ciklusa;

C - trošak proizvodnje proizvoda; T je trajanje proizvodnog ciklusa.

Troškovi koji ravnomjerno rastu (Cp) uzimaju se u obzir u izračunu prosječnog troška proizvoda na pola, jer su u svim fazama proizvodnje u tijeku u isto vrijeme.

Normativ za stavku „Odgođeni troškovi“ izračunava se prema formuli

H \u003d Po + Pn - Rs,

gdje je Ro zbroj odgođenih troškova na početku planskog razdoblja.

Pn - rashodi nastali u planskom razdoblju prema predračunu; Rs -- troškovi uključeni u trošak proizvodnje planiranog razdoblja.

Gotovi proizvodi proizvedeni u poduzeću karakteriziraju prijelaz radnog kapitala iz sfere proizvodnje u sferu prometa. Ovo je jedini standardizirani element optjecajnih fondova.

Norma obrtnog kapitala za gotove proizvode određena je formulom

gdje je R -- jednodnevna proizvodnja utrživih proizvoda po trošku proizvodnje;

D - tečaj dionica u danima.

Stopa obrtnog kapitala za gotove proizvode utvrđuje se posebno za gotove proizvode u skladištu i za otpremljenu robu za koju se obrađuju obračunski dokumenti. Normativ gotovih proizvoda u skladištu određen je vremenom komisioniranja i gomilanja proizvoda do tražene veličine, skladištenja proizvoda u skladištu do otpreme, pakiranja i označavanja proizvoda te dopremanja u otpremnu i otpremnu stanicu. Normativ otpremljene robe, za koju dokumenti nisu dostavljeni banci, određen je utvrđenim rokovima za izdavanje faktura i dokumenata za plaćanje, podnošenje dokumenata banci i vrijeme knjiženja iznosa na račune poduzeća.

Tako se za svaki element normiranih obrtnih sredstava utvrđuju privatni standardi. Zatim se utvrđuje ukupni standard obrtnog kapitala koji odražava opću potrebu poduzeća za vlastitim obrtnim kapitalom u planskom razdoblju, dodavanjem privatnih standarda. Zatim je potrebno usporediti dobiveni ukupni standard s ukupnim standardom prethodnog razdoblja kako bi se utvrdilo kako se mijenjaju potrebe poduzeća za vlastitim obrtnim sredstvima u planskom razdoblju. Razlika između standarda je iznos povećanja ili smanjenja standarda radnog kapitala, koji se odražava u financijskom planu poduzeća.

Zaključak

Zaključno, želio bih sažeti sve činjenice i izvući neke zaključke.

1. Za normalno funkcioniranje svakog poduzeća neophodna su obrtna sredstva, a to su novčana sredstva kojima poduzeće stječe obrtna i obrtna sredstva.

2.0 revolving fondovi, tj. Materijalni resursi se, za razliku od dugotrajne imovine, koriste u jednom proizvodnom ciklusu, a njihova se vrijednost odmah i u cijelosti prenosi na proizvod.

3. Racionalno i ekonomično korištenje obrtnog kapitala je prioritetna zadaća poduzeća, budući da troškovi materijala čine 3/4 troškova industrijskih proizvoda. Smanjenje materijalne potrošnje proizvoda (utrošak materijalnih resursa u fizičkom i vrijednosnom smislu po jedinici proizvoda) postiže se na različite načine, među kojima su glavni uvođenje nove opreme, tehnologije i poboljšanje organizacije proizvodnje. proizvodnje i rada.

4. Glavno obilježje suvremenog tranzicijskog razdoblja je nedostatak obrtnih sredstava za poduzeća. Ubrzanje obrta obrtnih sredstava, koje se mjeri stopom obrtaja i trajanjem jednog obrta u danima, postiže se različitim aktivnostima u fazama stvaranja zaliha, nedovršene proizvodnje i u fazi opticaja.

Popis korištene literature

1. Ekonomika poduzeća, ur. V.P. Gruzinov, V.D. Gribov.M. 1997. godine

2. Ekonomika poduzeća, ur. V.Ya. Gorfinkel, M.199bg.

3. Ekonomika poduzeća, ur. V.M. Semjonov. M.199bg.

4. "Financije" izd. prije podne Kovaleva, M. 1997

5. „Ekonomske osnove tehnološkog razvoja“, ur. U. Vasiljev.

6. Ekonomika poduzeća, ur. O.I. Volkov, M. 1997

7. "Ekonomika poduzeća", ur. Iljinkov. M. 1997

Slični dokumenti

Ekonomska suština, klasifikacija obrtnih sredstava. Planiranje potreba trgovačkog poduzeća u obrtnim sredstvima, mjere za ubrzanje njihovog obrta. Analiza učinkovitosti korištenja obrtnog kapitala u djelatnosti "Fast Oil" doo.

seminarski rad, dodan 16.11.2010

Bit obrtnih sredstava, njihov sastav, struktura i pokazatelji uspješnosti. Racioniranje i vrste zaliha, utvrđivanje potreba za obrtnim sredstvima. Analiza obrta obrtnih sredstava poduzeća i njihov utjecaj na profitabilnost.

diplomski rad, dodan 11.11.2010

Bit, sastav, struktura obrtnih sredstava trgovačkog poduzeća. Pokazatelji učinkovitosti korištenja obrtnih sredstava. Planiranje potreba za obrtnim sredstvima trgovačkog poduzeća. Utvrđivanje rezervi društva za ostalu imovinu.

sažetak, dodan 29.03.2010

Ekonomska suština obrtnih sredstava, njihova uloga u gospodarskoj djelatnosti poduzeća. Struktura prometa poduzeća. Učinkovitost korištenja, financiranje obrtnih sredstava, izvori formiranja, metodologija utvrđivanja potreba za njima.

seminarski rad, dodan 30.12.2014

Sastav i struktura obrtnih sredstava. Pokazatelji učinkovitog korištenja obrtnog kapitala. Izvori formiranja obrtnog kapitala poduzeća. Racioniranje obrtnog kapitala za elemente potrebne za normalan rad poduzeća.

prezentacija, dodano 23.03.2015

Sastav, struktura i izvori formiranja obrtnih sredstava. Klasifikacija kratkotrajne imovine prema stupnju likvidnosti. Utvrđivanje potreba za obrtnim sredstvima. Metode normalizacije obrtnog kapitala. Učinkovitost korištenja obrtnog kapitala.

sažetak, dodan 22.08.2010

Radni kapital poduzeća. Sastav obrtnih sredstava. Procjena korištenja obrtnih sredstava u proizvodnji. Ušteda elemenata obrtnog kapitala u poduzeću. Pojam i struktura obrtnih sredstava poduzeća. Pokazatelji za procjenu obrtnih sredstava.

seminarski rad, dodan 18.01.2006

Pojam i klasifikacija dugotrajne i tekuće imovine poduzeća, pokazatelji učinkovitosti njihove uporabe. Metodologija obračuna amortizacije. Planiranje potreba za obrtnim sredstvima. Definicija i uporaba ostatka prihoda.

seminarski rad, dodan 06.06.2011

Pojam i glavne karakteristike obrtnih sredstava poduzeća. Izvori popune obrtnih sredstava gospodarskog subjekta. Kratak opis tvrtke LLC "Temp". Vrijednost i učinkovitost korištenja obrtnog kapitala tvrtke LLC "Temp".

seminarski rad, dodan 14.09.2008

Sastav i struktura obrtnih sredstava, izvori njihovog formiranja. Utvrđivanje potreba poduzeća, regulacija i cirkulacija obrtnih sredstava, učinkovitost njihove uporabe i stope obrtaja. Proizvodni fondovi i prometni fondovi.

Radni kapital poduzeća je ekonomska kategorija u kojoj se isprepliću mnogi teorijski i praktični aspekti. Među njima je vrlo važno pitanje suštine, značaja i temelja organizacije obrtnih sredstava.

U svom prometu sredstva dosljedno poprimaju novčani, proizvodni i robni oblik, što dovodi do njihove podjele na proizvodne fondove i prometne fondove. Materijalni nositelj proizvodnih sredstava su sredstva za proizvodnju, sredstva za rad, predmeti rada. zajedno s u kalkulacijama tvori prometna sredstva.

Prometna proizvodna sredstva industrijskih poduzeća uključuju dio sredstava za proizvodnju, čiji se materijalni elementi u procesu rada, za razliku od glavnih proizvodnih sredstava, troše u svakom proizvodnom ciklusu, a njihova se vrijednost prenosi na proizvod porod u cijelosti i odmah. Materijalni elementi obrtnih sredstava u procesu rada mijenjaju svoj prirodni oblik i fizikalno-kemijska sredstva. Oni gube svoju uporabnu vrijednost kako se troše u proizvodnji. Ophodna proizvodna sredstva sastoje se od tri dijela: zaliha, nedovršene proizvodnje i poluproizvoda vlastite proizvodnje, razgraničenih troškova.

Prometna sredstva služe sferi proizvodnje. Obuhvaćaju gotove proizvode u skladištu, robu u prijevozu, gotovinu i novčana sredstva u obračunima s potrošačima proizvoda, posebice .

Kruženje sredstava poduzeća počinje predujmom vrijednosti u gotovini za stjecanje sredstava za proizvodnju:

Faza: organizirani proces materijalno-tehničke opskrbe sredstvima za proizvodnju;
- Faza: potrošnja sredstava za proizvodnju i stvaranje gotovih proizvoda;
- Faza: prodaja gotovih proizvoda.

Promet novčanih sredstava poduzeća može se izvršiti samo ako postoji određena predujmljena vrijednost u obliku novca. Ova je vrijednost u teoriji i praksi dobila naziv revolving fondovi.

Tekuća sredstva se ne troše, ne troše, ne troše, već se predujmljuju (osobina vlastitih sredstava) da bi se vratila nakon jednog kruga i ušla u drugi. Revolving fondovi izravno sudjeluju u stvaranju nove vrijednosti, a - posredno, kroz revolving fondove. U procesu cirkulacije obrtna sredstva svoju vrijednost utjelovljuju u obrtnim sredstvima te stoga preko potonjih djeluju u procesu proizvodnje i sudjeluju u formiranju troškova proizvodnje.

Dakle, optjecajna sredstva su predujmljena vrijednost u novčanom obliku, koja u procesu planiranog optjecaja sredstava poprima oblik optjecajnih sredstava i optjecajnih sredstava, koji su potrebni za održavanje kontinuiteta optjecaja i vraćanje u svoj prvobitni oblik. nakon njegovog završetka.

Pod sastavom obrtnih sredstava podrazumijeva se skup elemenata koji tvore obrtna i obrtna sredstva.

Prometna proizvodna sredstva poduzeća uključuju dio sredstava za proizvodnju (proizvodna sredstva), čiji se materijalni elementi u procesu rada, za razliku od glavnih proizvodnih sredstava, troše u svakom proizvodnom ciklusu, a njihova se vrijednost prenosi na proizvod rada u cijelosti i odmah. Materijalni elementi obrtnih sredstava u procesu rada mijenjaju svoj prirodni oblik i fizikalno-kemijska sredstva. Oni gube svoju uporabnu vrijednost kako se troše u proizvodnji. Nova uporabna vrijednost nastaje u obliku proizvoda proizvedenih od njih.

Opticajna proizvodna sredstva poduzeća sastoje se od tri dijela: proizvodnih zaliha; nedovršena proizvodnja i poluproizvodi vlastite proizvodnje; Budući troškovi.

A) Industrijske zalihe su predmeti rada pripremljeni za puštanje u proizvodni proces; sastoje se od sirovina, osnovnog i pomoćnog materijala, goriva, goriva, nabavnih poluproizvoda i komponenti, ambalaže i ambalaže, rezervnih dijelova za tekuće popravke.

B) Proizvodnja u tijeku i poluproizvodi vlastite proizvodnje su predmeti rada koji su ušli u proces proizvodnje: materijali, dijelovi, sklopovi i proizvodi koji su u procesu obrade ili montaže, kao i poluproizvodi. vlastite proizvodnje, koji nisu u potpunosti završeni proizvodnjom u jednoj radionici poduzeća i podliježu daljnjoj preradi u drugim trgovinama istog poduzeća.

C) Odgođeni troškovi su nematerijalni elementi radnog kapitala (sredstva, uključujući pripremu i razvoj novih proizvoda, koji su proizvedeni u određenom razdoblju (tromjesečje, godina), ali se pripisuju proizvodima budućeg razdoblja (npr. troškovi projektiranja i razvoja tehnologije za nove vrste proizvoda, za preuređenje opreme itd.).

Prometna proizvodna sredstva u svom kretanju povezana su i sa optjecajnim sredstvima koja opslužuju prometnu sferu. Obuhvaćaju gotove proizvode u skladištima, robu u prijevozu, gotovinu i novčana sredstva u obračunima s potrošačima proizvoda, posebice potraživanja. Ukupnost novčanih sredstava poduzeća namijenjenih formiranju obrtnih sredstava i prometnih sredstava čine obrtna sredstva poduzeća.

Pod strukturom obrtnih sredstava podrazumijeva se odnos pojedinih elemenata u njihovoj ukupnosti. Poznavanje i analiza strukture obrtnog kapitala u poduzeću vrlo je važno, jer ono u određenoj mjeri karakterizira financijsko stanje u jednom ili drugom trenutku poslovanja poduzeća. Na primjer, prekomjerno povećanje udjela potraživanja, gotovih proizvoda na zalihama, proizvodnje u tijeku ukazuje na pogoršanje financijskog stanja poduzeća. Potraživanja karakterizira preusmjeravanje sredstava iz prometa poduzeća i njihovo korištenje od strane dužnika, dužnika u njihovom prometu. Povećanje udjela proizvodnje u tijeku, gotovih proizvoda na zalihama ukazuje na preusmjeravanje obrtnih sredstava iz prometa, smanjenje obujma prodaje, a time i dobiti. Sve ovo ukazuje da poduzeće treba upravljati obrtnim kapitalom kako bi optimiziralo njihovu strukturu i povećalo promet. Struktura radnog kapitala u poduzeću je nestabilna i mijenja se u dinamici pod utjecajem mnogih razloga.

Struktura obrtnog kapitala u poduzećima različitih industrija daleko je od iste i ovisi o:

Specifičnosti poduzeća. U poduzećima s dugim proizvodnim ciklusom (npr. u brodogradnji) udio nedovršene proizvodnje je velik; rudarska poduzeća imaju veliki udio odgođenih troškova. U poduzećima u kojima je proizvodni proces kratkotrajan, u pravilu postoji veliki udio zaliha;
- kvalitetu gotovog proizvoda. Ako tvrtka proizvodi proizvode niske kvalitete koji nisu traženi među kupcima, tada se udio gotovih proizvoda u skladištima naglo povećava;
- stupanj koncentracije, specijalizacije, kooperacije i kombinacije proizvodnje;
- ubrzanje znanstvenog i tehnološkog napretka. Ovaj čimbenik višestruko utječe na strukturu obrtnih sredstava i praktički utječe na odnos svih elemenata. Ako poduzeće uvede opremu i tehnologiju koja štedi gorivo, proizvodnju bez otpada, to odmah utječe na smanjenje udjela zaliha u strukturi obrtnog kapitala.

Na strukturu obrtnih sredstava utječu i drugi čimbenici. Mora se imati na umu da su neki čimbenici dugoročne prirode, dok su drugi kratkoročni.

STOPA TEKUĆEG FONDA

Racioniranjem obrtnog kapitala podrazumijeva se postupak utvrđivanja minimalne, ali dovoljne (za normalan tijek proizvodnog procesa) iznosa obrtnog kapitala u poduzeću. Pod planskom ekonomijom, svakom je poduzeću viša organizacija dodijelila opći standard radnog kapitala. Pod tim su uvjetima poduzeća bila prisiljena kontrolirati ovu vrijednost. Prelaskom na tržišne uvjete poslovanja poduzeća nitko ne uspostavlja niti kontrolira standard obrtnog kapitala. Ali to ne znači da pod tržišnim uvjetima poduzeća ne bi trebala sama postavljati i kontrolirati standarde za obrtni kapital. U uvjetima tržišnih odnosa vrijednost racioniranja radnog kapitala naglo raste, jer je u konačnici povezana s solventnošću i financijskim stanjem poduzeća.

Postoje sljedeće metode racionalizacije materijalnih resursa:

A) Obračunska i analitička metoda za izračun pojedinačnih utroška sirovina, materijala, goriva i energije temelji se na elementarnom proračunu prema projektnoj, tehnološkoj i drugoj tehničkoj dokumentaciji. Ovom metodom korisna potrošnja materijalnih resursa za dio, montažnu jedinicu, jedinicu proizvodnje izračunava se prema podacima radnih crteža; specifične recepture, tehnološke regulative, stehiometrijske jednadžbe kemijskih reakcija. Normirane vrijednosti teško otklonjivog tehnološkog otpada i gubitaka utvrđuju se na temelju karata tehnološkog procesa, karata tehnološkog kroja, karata odobrenja obrade, izvješća o vaganju gredica. Ova metoda je najnaprednija, omogućuje određivanje znanstveno utemeljenih stopa troškova, jer kombinira tehničke i ekonomske izračune s analizom specifičnih uvjeta proizvodnje. U tom smislu, njegova uporaba je najsvrsishodnija u racioniranju sirovina, osnovnih materijala i goriva i energetskih resursa.
b) Eksperimentalna metoda - metoda za izradu individualnih stopa potrošnje sirovina, materijala, goriva i energije, na temelju mjerenja njihove potrošnje i količine proizvoda (radova) proizvedenih u laboratorijskim i pilot-proizvodnim uvjetima. Pritom je potrebno težiti utvrđivanju vrijednosti zasebno za svaki element sastava stope rashoda. Uvjeti za provođenje pokusa trebaju biti najtipičniji za određenu tehnologiju proizvodnje, a istovremeno što bliži uvjetima koji će nastati nakon provedbe nekih mjera za poboljšanje proizvodnje u planiranom razdoblju. Pokus treba provesti što je moguće više puta na tehnički ispravnoj i ispravljenoj opremi iu režimima predviđenim tehnološkim propisima i uputama. Stope potrošnje se određuju odabirom najpouzdanijih rezultata i izračunavanjem prosječne vrijednosti metodama matematičke statistike. Svrsishodno je koristiti ovu metodu za racionalizaciju potrošnje pomoćnih materijala, sirovina i materijala u industrijama koje se temelje na kemijskim tehnologijama, u ekstraktivnim industrijama iu građevinarstvu.
c) Izvještajno-statistička metoda - metoda za izradu pojedinačnih i grupnih normativa utroška sirovina, materijala, goriva i energije, na temelju analize statističkih (računovodstvenih, operativnih) izvještajnih podataka o njihovoj stvarnoj potrošnji po jedinici proizvoda ( rad) za proteklo razdoblje. Pri ovakvom obračunu potrebno je voditi računa o usporedivosti dizajna, tehnologije i organizacije proizvodnje, kao i mogućnosti potpunog i točnog iskazivanja stvarnih troškova materijalnih sredstava u prethodnim godinama.

Izračunava se iznos stvarne potrošnje za posljednju izvještajnu godinu, koji se korigira za određeni iznos zbog planiranih mjera poboljšanja opreme, tehnologije i organizacije proizvodnje;
- prema stvarnim specifičnim izračunima materijala formira se integralni niz dinamike pokazatelja za protekle godine. Izračun stope potrošnje svodi se na pronalaženje razine niza izvan njegovih granica statističkim metodama ekstrapolacije.

Potrošnja materijalnih resursa uvelike ovisi o savršenosti regulatornog okvira u poduzeću. Stoga vam njegova sustavna analiza omogućuje da znate njegovo stanje i pravovremeno provedete mjere za njegovo poboljšanje kako biste racionalnije koristili materijalne resurse u poduzeću.

Opći standard obrtnog kapitala (Ntot) sastoji se od zbroja privatnih standarda:

Nukupno \u003d Npz + Nnp + Ngp + Nbr
Npz - standard industrijskih zaliha;
Nnp - standard nedovršene proizvodnje;
Ngp - standard gotovih proizvoda;
Nbr je standard za buduće troškove.

Normativ proizvodnih zaliha (Npz) je zbroj norme tekućih zaliha, pripremnih i osiguravajućih i može se odrediti po formuli:

Npz \u003d Qdan (Ntz + Npz + Nstr)
Qdan - prosječna dnevna potrošnja materijala;
Ntz - norma tekuće zalihe, dani;
Npz - norma pripremne zalihe, dani;
Nstr - norma sigurnosne zalihe, dani.

Vrijednost standarda za nedovršenu proizvodnju (Nnp) može se odrediti formulom:

Hnp \u003d Vdan * Tc * Knz

Vdan - planirani obujam proizvodnje po trošku proizvodnje;
TC - trajanje proizvodnog ciklusa;
Knz - koeficijent povećanja troškova.

U poduzećima s ujednačenom proizvodnjom faktor eskalacije troškova (Knz) može se odrediti na sljedeći način:

Knz \u003d a + 0,5h / a + b
a - troškovi nastali odjednom na početku proizvodnog procesa - naknadni troškovi do završetka proizvodnje gotovih proizvoda.

Dakle, norma obrtnih sredstava u nedovršenoj proizvodnji ovisi o dnevnom obujmu proizvodnje, trajanju proizvodnog ciklusa i koeficijentu povećanja troškova. Karakterizira stupanj spremnosti proizvoda i određuje se omjerom troškova rada u tijeku i troškova gotovih proizvoda.

Omjer radnog kapitala u zalihama gotovih proizvoda (Ngp) može se odrediti formulom:

Ngp = Vsut (Tfp + Tod)
Bday - dnevna proizvodnja gotovih proizvoda po trošku proizvodnje;
Tfp - vrijeme potrebno za formiranje serije za slanje gotovog proizvoda potrošaču, dani;
Tod - vrijeme potrebno za popunjavanje dokumenata za slanje robe potrošaču, dani.

Racioniranje radnog kapitala u poduzeću i kontrola nad utvrđenim standardima jedna je od najvažnijih komponenti upravljanja poduzećem u cjelini. Ovaj problem je posebno relevantan za srednja i velika poduzeća.

Suština obrtnih sredstava i ocjena učinkovitosti njihovog korištenja.

Ekonomska suština i podjela obrtnih sredstava.

Jedan od uvjeta kontinuiteta proizvodnje je stalno obnavljanje njezine materijalne osnove – sredstava za proizvodnju. Zauzvrat, to unaprijed određuje kontinuitet kretanja samih sredstava za proizvodnju, koji se javlja u obliku njihove cirkulacije.

U svom prometu obrtna sredstva dosljedno poprimaju novčani, proizvodni i robni oblik, što odgovara njihovoj podjeli na proizvodna sredstva i obrtna sredstva.

Kruženje sredstava poduzeća počinje predujmom vrijednosti u gotovini za kupnju sirovina, materijala, goriva i drugih sredstava za proizvodnju - prva faza kruga. Kao rezultat toga, gotovina poprima oblik zaliha, izražavajući prijelaz iz sfere prometa u sferu proizvodnje. U ovom slučaju vrijednost se ne troši, već se unaprijed, jer se nakon završetka kruga vraća. Završetkom prve faze prekida se promet robe, ali ne i promet.

Drugi stupanj kruženja odvija se u procesu proizvodnje, gdje radna snaga vrši proizvodnu potrošnju sredstava za proizvodnju, stvarajući novi proizvod koji u sebi nosi prenesenu i novostvorenu vrijednost. Predujmljena vrijednost opet mijenja svoj oblik - iz proizvodne prelazi u robnu.

Obrtni fondovi izravno sudjeluju u stvaranju nove vrijednosti, a obrtna sredstva – posredno, putem obrtnih fondova.

U procesu cirkulacije obrtna sredstva svoju vrijednost utjelovljuju u obrtnim sredstvima te stoga preko potonjih djeluju u procesu proizvodnje i sudjeluju u formiranju troškova proizvodnje.

Kada bi obrtna sredstva izravno i izravno sudjelovala u stvaranju novog proizvoda, tada bi se postupno smanjivala i do kraja ciklusa morala bi nestati.

Navedene okolnosti stvaraju objektivnu potrebu razlikovanja obrta obrtnih sredstava i obrtnih sredstava.

Obrt obrtnih sredstava neraskidivo je povezan s obrtom obrtnih proizvodnih sredstava i njegov je nastavak i završetak. Kružeći, ta se sredstva međusobno isprepliću, tvoreći zajednički promet, pri čemu vrijednost optjecajnih sredstava, prenesena na proizvod rada, prelazi iz sfere proizvodnje u sferu prometa, a vrijednost optjecaja prelazi u sferu prometa. sredstva u visini predujmljene vrijednosti – iz sfere prometa u sferu proizvodnje. Tako se vrši jedinstveni promet predujmljenih sredstava, prolazeći kroz različite funkcionalne oblike i vraćajući se u izvorni novčani oblik. Obrtna sredstva, kružeći, iz sfere proizvodnje, gdje djeluju kao obrtna sredstva, prelaze u sferu prometa, gdje djeluju kao prometna sredstva.

gdje C - stanja obrtnog kapitala (prosječno ili za određeni datum);

T - obujam utrživih proizvoda; D je broj dana u promatranom razdoblju.

Smanjenje trajanja jednog obrta ukazuje na poboljšanje korištenja obrtnih sredstava.

Broj obrtaja za određeno razdoblje, odnosno koeficijent obrta obrtnih sredstava (Ko), izračunava se po formuli

Što je u tim uvjetima veći koeficijent obrtaja, to je bolje korištenje obrtnog kapitala.

Faktor opterećenja sredstava u optjecaju (Kz), recipročna vrijednost koeficijenta obrtaja, određuje se formulom

Osim ovih pokazatelja može se koristiti i pokazatelj povrata obrtnog kapitala koji se utvrđuje omjerom dobiti od prodaje proizvoda poduzeća i stanja obrtnog kapitala.

Pod sastavom obrtnih sredstava treba podrazumijevati elemente koji ulaze u njihov sastav

proizvodne zalihe (sirovine i osnovni materijal, otkupni poluproizvodi, pomoćni materijal, gorivo, rezervni dijelovi...);

nedovršena proizvodnja;

Budući troškovi;

gotovi proizvodi u skladištima;

otpremljeni proizvodi;

računi potraživanja;

gotovina u blagajni poduzeća i na bankovnim računima.

Sirovine su proizvodi ekstraktivnih industrija.

Materijali su proizvodi koji su već prošli određenu obradu. Materijali se dijele na osnovni i pomoćni.

Glavni su materijali koji su izravno uključeni u sastav proizvedenog proizvoda (metal, tkanine).

Pomoćni - to su materijali potrebni za osiguranje normalnog procesa proizvodnje. Oni sami nisu uključeni u sastav gotovog proizvoda (mazivo, reagensi).

Poluproizvodi - proizvodi završeni preradom u jednoj fazi i preneseni na preradu u drugu fazu. Poluproizvodi mogu biti vlastiti i kupovni. Ako se poluproizvodi ne proizvode u vlastitom poduzeću, već se kupuju od drugog poduzeća, smatraju se nabavljenima i uključuju se u zalihe.

Proizvodnja u tijeku je proizvod (rad) koji nije prošao sve faze (faze, preraspodjele) predviđene tehnološkim procesom, kao i nedovršeni proizvodi koji nisu prošli ispitivanja i tehnički prijem.

Odgođeni troškovi su troškovi određenog razdoblja koji podliježu otplati na teret troška sljedećih razdoblja.

Gotovi proizvodi su potpuno gotovi gotovi proizvodi ili poluproizvodi primljeni u skladište poduzeća.

Potraživanja - novac koji pojedinci ili pravne osobe duguju za isporuku dobara, usluga ili sirovina.

Gotovina je gotovina koja se drži u blagajni poduzeća, na bankovnim računima iu obračunima.

Na temelju elementnog sastava obrtnih sredstava moguće je izračunati njihovu strukturu, a to je udio troška pojedinih elemenata obrtnih sredstava u njihovoj ukupnoj cijeni.

Prema izvorima obrazovanja obrtna sredstva dijele se na vlastita i privučena (posuđena). Vlastita tekuća imovina formira se na teret vlastitog kapitala poduzeća (ovlašteni kapital, pričuvni kapital, akumulirana dobit i dr.). Sastav posuđenog obrtnog kapitala uključuje bankovne kredite, kao i obveze prema dobavljačima. Oni se poduzeću daju na privremeno korištenje. Jedan dio je plaćen (krediti i zajmovi), drugi je besplatan (obveze).

U različitim zemljama koriste se različiti omjeri (standardi) između vlastitog i posuđenog kapitala. U Rusiji je omjer 50/50, u SAD-u 60/40, au Japanu 30/70.

Prema stupnju upravljivosti obrtna sredstva dijele se na normirana i nenormirana. U normirane spadaju ona radna sredstva koja osiguravaju kontinuitet proizvodnje i doprinose učinkovitom korištenju resursa. To su zalihe, razgraničeni troškovi, proizvodnja u tijeku, gotovi proizvodi na zalihama. Gotovina, otpremljeni proizvodi, potraživanja klasificirani su kao nenormirana radna sredstva. Nepostojanje normativa ne znači da se visina tih sredstava može proizvoljno mijenjati. Sadašnji postupak za nagodbe između poduzeća predviđa sustav sankcija protiv rasta neplaćanja.

Normirana obrtna sredstva planira poduzeće, dok nenormirana obrtna sredstva nisu predmet planiranja.

Obrtna sredstva, njihova ekonomska bit i podjela. Pokazatelji učinkovitosti korištenja obrtnih sredstava. Poboljšanje korištenja obrtnih sredstava.

1.1. Obrtna sredstva, njihova ekonomska bit i podjela.

Uz dugotrajnu imovinu za rad poduzeća od velike je važnosti dostupnost optimalnog iznosa obrtnog kapitala.

Obrtna sredstva su skup sredstava predujmljenih za stvaranje obrtnih sredstava (pomoćni materijal, inventar, rezervni dijelovi, kombinezoni i dr.) i prometnih sredstava (zalihe, ulaganja u obračune, salda gotovine) koja osiguravaju njihov neprekidni promet.

Obrtna sredstva osiguravaju kontinuitet proizvodnje i prodaje proizvoda poduzeća. Prometna proizvodna sredstva ulaze u proizvodnju u prirodnom obliku i u potpunosti se troše u procesu proizvodnje proizvoda, prenoseći svoju vrijednost na stvoreni proizvod. Opticajni fondovi povezani su s opsluživanjem procesa prometa robe. Oni ne sudjeluju u formiranju vrijednosti, već su njezini nositelji. Jedan od uvjeta kontinuiteta poduzeća je stalno obnavljanje njegove materijalne osnove.

Nakon završetka proizvodnog ciklusa, proizvodnje gotovih proizvoda i njihove prodaje, trošak obrtnog kapitala nadoknađuje se kao dio prihoda od prodaje proizvoda (radova, usluga). Time se stvara mogućnost sustavnog ponovnog pokretanja proizvodnog procesa, koji se provodi kroz kontinuiranu cirkulaciju sredstava poduzeća.

U svom kretanju obrtna sredstva prolaze sukcesivno kroz tri faze: monetarnu, proizvodnu i robnu.

Prva faza cirkulacije sredstava je pripremna. Odvija se u sferi prometa. Ovdje se radi o transformaciji gotovine u oblik zaliha.

Faza proizvodnje je izravni proces proizvodnje. U ovoj fazi nastavlja se predujmljivanje troška stvorenih proizvoda, ali ne u cijelosti, već u visini troška iskorištenih proizvodnih zaliha, troškova plaća i pripadajućih troškova, kao i prenesene vrijednosti dugotrajne imovine. dodatno napredovao. Produktivna faza kruga završava izdavanjem gotovih proizvoda, nakon čega počinje faza njegove implementacije.

Na trećem stupnju kruga produkt rada (gotovi proizvod) nastavlja se predujmiti u istoj količini kao na drugom stupnju. Tek nakon što se robni oblik troška proizvedenih proizvoda pretvori u gotovinu, predujmljena sredstva vraćaju se na račun dijela prihoda od prodaje proizvoda. Ostatak iznosa je novčana štednja koja se koristi u skladu s planom raspodjele. Dio ušteđevine (dobit), namijenjen proširenju obrtnog kapitala, pridružuje im se i s njima ostvaruje sljedeće cikluse prometa.

Novčani oblik koji tekuća sredstva poprimaju u trećem stupnju svog optjecaja ujedno je i početni stupanj optjecaja sredstava.

Kruženje obrtnog kapitala odvija se prema shemi:

D - T ... P ... T` - D`, gdje

D - sredstva predujma gospodarskog subjekta;

T - sredstva za proizvodnju;

P - proizvodnja;

T` - gotovi proizvodi;

D` - novac dobiven od prodaje proizvoda i uključuje ostvarenu dobit.

Bodovi (...) znače da je cirkulacija sredstava prekinuta, ali se proces njihove cirkulacije nastavlja u sferi proizvodnje.

Opticajna sredstva u pokretu su u svim fazama iu svim oblicima. Time se osigurava kontinuirani proizvodni proces i nesmetani rad poduzeća.

Ritam, koherentnost i visoka uspješnost poduzeća uvelike ovise o njegovoj dostupnosti obrtnog kapitala. Pretjerano preusmjeravanje sredstava u rezerve koje premašuju stvarne potrebe dovodi do mrtvila resursa, njihovog neučinkovitog korištenja.

Razlikovati sastav i strukturu obrtnih sredstava.

Pod sastavom obrtnih sredstava podrazumijeva se ukupnost elemenata koji tvore obrtna sredstva. Podjela obrtnih sredstava na obrtna i obrtna sredstva određena je osobitostima njihove uporabe i raspodjele u područjima proizvodnje i njezine prodaje.

Sredstva obrtnog kapitala uključuju:

Proizvodne rezerve; Proizvodne zalihe su predmeti rada pripremljeni za puštanje u proizvodni proces. U njihovom sastavu, pak, mogu se razlikovati sljedeći elementi: sirovine, osnovni i pomoćni materijali, gorivo, gorivo, kupljeni poluproizvodi i komponente, ambalaža i ambalažni materijali, rezervni dijelovi za tekuće popravke, male vrijednosti i habanje. stavke.

Nedovršena proizvodnja i poluproizvodi vlastite proizvodnje; Proizvodnja u tijeku i poluproizvodi vlastite proizvodnje su predmeti rada koji su ušli u proces proizvodnje: materijali, dijelovi, sklopovi i proizvodi koji su u procesu obrade ili montaže, kao i poluproizvodi vlastite proizvodnje. proizvodnja koja nije u potpunosti završena proizvodnjom u nekim radionicama i podliježe daljnjoj obradi u drugim radionicama iste tvrtke.

Budući troškovi. Odgođeni troškovi su nedovršeni elementi radnog kapitala, uključujući troškove pripreme i razvoja novih proizvoda, koji su napravljeni u određenom razdoblju (tromjesečju, godini), ali se pripisuju proizvodima budućeg razdoblja.

U prometna sredstva spadaju:

gotovi proizvodi u skladištima;

roba u tranzitu (isporučeni proizvodi);

unovčiti;

sredstava na računima.

Odnos obrtnih proizvodnih sredstava i obrtnih sredstava u prosjeku je 4:1.

Količina obrtnih sredstava angažiranih u proizvodnji određena je uglavnom trajanjem proizvodnih ciklusa za izradu proizvoda, stupnjem razvoja tehnologije, savršenstvom tehnologije i organizacijom rada.

Visina optjecajnih sredstava ovisi uglavnom o uvjetima prodaje proizvoda i stupnju organiziranosti sustava nabave i marketinga proizvoda.

Odnos između pojedinih elemenata obrtnih sredstava, izražen u postocima, naziva se struktura obrtnih sredstava. Razlika u strukturi obrtnog kapitala industrije određena je mnogim čimbenicima, posebno osobitostima organizacije proizvodnog procesa, uvjetima opskrbe i marketinga, lokacijom dobavljača i potrošača, strukturom troškova proizvodnje.

Pokazatelji učinkovitosti korištenja obrtnih sredstava.

U sustavu mjera usmjerenih na poboljšanje učinkovitosti poduzeća i jačanje njegovog financijskog stanja, važno mjesto zauzimaju pitanja racionalnog korištenja obrtnog kapitala. Problem poboljšanja korištenja obrtnih sredstava postao je još aktualniji u uvjetima formiranja tržišnih odnosa. Interesi poduzeća zahtijevaju punu odgovornost za rezultate njihovih proizvodnih i financijskih aktivnosti. Budući da je financijski položaj poduzeća izravno ovisan o stanju obrtnih sredstava i podrazumijeva proporciju troškova s rezultatima gospodarske djelatnosti i nadoknadu troškova vlastitim sredstvima, poduzeća su zainteresirana za racionalnu organizaciju obrtnih sredstava – organiziranje njihovog kretanja s najmanji mogući iznos za postizanje najvećeg ekonomskog učinka.

Učinkovitost korištenja obrtnih sredstava karakterizira sustav ekonomskih pokazatelja, prvenstveno obrtaja obrtnih sredstava.

Kriterij učinkovitosti upravljanja obrtnim kapitalom je faktor vremena. Što dulje obrtna sredstva ostaju u istom obliku (gotovina ili roba), to je manja učinkovitost njihovog korištenja, ceteris paribus, i obrnuto. Obrt obrtnih sredstava karakterizira intenzitet njihove upotrebe.

Uloga pokazatelja prometa posebno je velika za sektore prometa, uključujući trgovinu, ugostiteljstvo, potrošačke usluge, posredničke djelatnosti, bankarstvo itd.

Učinkovitost korištenja obrtnog kapitala karakteriziraju tri glavna pokazatelja:

koeficijent obrtaja;

Faktor iskorištenja obrtnog kapitala;

Trajanje jednog okreta.

Koeficijent obrtaja određuje se dijeljenjem obujma prodaje proizvoda s prosječnim stanjem radnog kapitala u poduzeću:

Kob = Pp ÷ CO, gdje je (1.1)

Cob - koeficijent obrta obrtnih sredstava, obrt;

Rp - količina prodanih proizvoda, rub.;

SO - prosječna ravnoteža radnog kapitala, rub. Prosječno stanje obrtnih sredstava za mjesec je iznos obrtnih sredstava na početku i na kraju mjeseca, podijeljen sa dva: za kvartal - zbroj tri prosječna mjesečna stanja, podijeljen sa tri; godišnje je zbroj četiri tromjesečna stanja podijeljen s četiri.

Omjer prometa karakterizira broj krugova napravljenih radnim kapitalom poduzeća za određeno razdoblje (godina, tromjesečje) ili pokazuje obujam prodaje po 1 rublju. obrtni kapital.

Usporedba koeficijenata obrtaja u dinamici po godinama otkriva trendove učinkovitosti korištenja obrtnih sredstava. Ako se broj obrta obrtnih sredstava povećava ili ostaje stabilan, tada poduzeće radi ritmično i racionalno koristi financijska sredstva. Smanjenje broja ostvarenih prometa u promatranom razdoblju ukazuje na smanjenje tempa razvoja poduzeća, nepovoljno financijsko stanje.

Faktor iskorištenja obrtnog kapitala inverzan je omjeru obrtaja. Karakterizira iznos obrtnog kapitala potrošenog na 1 rub. prodani proizvodi:

Kz = CO ÷ Rp, gdje je (1.2)

Kz - faktor iskorištenja obrtnih sredstava.

Trajanje jednog prometa u danima dobiva se dijeljenjem broja dana u razdoblju s omjerom prometa Ko:

T = D ÷ Kob, gdje je (1.3)

D je broj dana u razdoblju (360, 90).

Učinak ubrzanja obrta obrtnih sredstava izražava se u oslobađanju, smanjenju potreba za njima u vezi s poboljšanjem njihove upotrebe. Razlikuju se apsolutno i relativno oslobađanje obrtnih sredstava.

Apsolutno oslobađanje odražava izravno smanjenje potrebe za obrtnim kapitalom.

Relativno oslobađanje odražava i promjenu u iznosu radnog kapitala i promjenu u obujmu prodanih proizvoda. Da biste ga odredili, potrebno je izračunati potrebu za obrtnim kapitalom za izvještajnu godinu na temelju stvarnog prometa od prodaje proizvoda za ovo razdoblje i prometa u danima za prethodno razdoblje. Razlika daje iznos oslobođenih sredstava.

Oslobađanje obrtnog kapitala daje niz pozitivnih učinaka:

Proizvodnja proizvoda odvija se uz niže troškove obrtnog kapitala;

Oslobađaju se materijalni resursi;

Ubrzavanje protoka odbitaka od dobiti u proračun;

Financijski položaj poduzeća se poboljšava, kao financijska sredstva oslobođena kao rezultat gore planiranog ubrzanja obrtaja sredstava ostaju na raspolaganju poduzeću do kraja godine i mogu se uspješno koristiti (profitabilno investirati).

Nažalost, vlastiti financijski resursi kojima poduzeća trenutno raspolažu ne mogu u potpunosti osigurati proces ne samo proširene, već i jednostavne reprodukcije.

Tekuća imovina poduzeća- to su novčana sredstva (sredstva) koja su predujmljena u obrtna sredstva. Pritom je važno napomenuti da se oni obnavljaju s određenom redovitošću (ovisno o djelatnosti i kapacitetu proizvodnje) te na taj način osiguravaju uspješno poslovanje poduzeća. Pritom je suština obrtnih sredstava uvijek određena isključivo njihovom ekonomskom ulogom, kao i potrebom osiguranja procesa reprodukcije, koji uključuje ne samo proces proizvodnje, već i proces cirkulacije.

Po sastavu obrtna sredstva se dijele na dvije vrlo značajne komponente:

· Sredstva za liječenje;

· Revolving fondovi.

Promet sredstava su sredstva povezana s opsluživanjem procesa prometa proizvedenih proizvoda.

To uključuje:

Proizvedeni proizvodi pohranjeni izravno u skladištu poduzeća;

Gotovi proizvodi na putu

· sredstva koja kupci prenose za proizvode na tekući račun, kao iu blagajni poduzeća;

· potraživanja.

Sve to spada upravo u obrtna sredstva, ali kako u obrtna sredstva spadaju i obrtna sredstva, i njih treba detaljnije razmotriti. Oni su predmeti rada, čiji vijek trajanja nije duži od 1 godine i koji sudjeluju u određivanju cijena proizvoda proizvedenih u poduzeću i u potpunosti prenose svoju vrijednost na njega.

To uključuje:

· proizvodne zalihe, uključujući materijale, kupljene poluproizvode, sirovine, energiju, gorivo;

proizvodnja u tijeku (poluproizvodi izrađeni neposredno na vlastitoj opremi i od vlastitih sirovina);

Odgođeni troškovi (ne previše materijalni elementi radnog kapitala, koji uključuju troškove obrade i ovladavanja novom serijom proizvoda koji se proizvode u određenom razdoblju (tromjesečju ili godini), ali se odnose na proizvode budućeg razdoblja).

Što se tiče strukture obrtnih sredstava, ona je raznolika, ali uvijek pokazuje udio pojedinih elemenata u ukupnom iznosu sredstava. Ovisi o djelatnosti u kojoj tvrtka posluje, kao i o drugim čimbenicima, navodimo neke od njih:

kvaliteta gotovih proizvoda;

specifičnosti poduzeća;

Ubrzanje znanstvenog i tehnološkog napretka i drugo;

· stupanj koncentracije, kooperacije, specijalizacije i kombinacije proizvodnje.

Racioniranje obrtnih sredstava je utvrđivanje planiranih potreba za obrtnim sredstvima potrebnim za stvaranje minimalnih zaliha zaliha, financiranje nedovršene proizvodnje, troškova budućeg razdoblja i stanja gotovih proizvoda, čime se poduzeću može osigurati uspješna realizacija proizvodnog programa.

Radni kapital poduzeća može se formirati iz sljedećih izvora:

· Vlastita sredstva(izvori: temeljni kapital, fond rezervi društva, različita financijska sredstva, neto dobit, ciljano financiranje i primici iz proračuna i izvanproračunskih fondova). Vlastiti izvori tvrtke za kontinuirano financiranje, u pravilu, nisu dovoljni, tk. tvrtka ne podudara trenutak otpreme i trenutak plaćanja robe. Postoji potreba za posuđenim sredstvima.

· Posuđena sredstva(izvori: bankovni i komercijalni krediti, porezni krediti, investicijski doprinosi zaposlenika poduzeća itd.). prodajni treninzi Bankovni krediti mogu biti kratkoročni, srednjoročni i dugoročni. Kratkoročni kredit uzima se za podmirenje troškova proizvodnje (obrtna sredstva). Dugoročni kredit najčešće se uzima za kupnju dugotrajne imovine. Komercijalni kredit se koristi u obliku gotovinskog i robnog kredita. Obično ih dostavljaju dobavljači. Investicijski doprinosi radnika poduzeća predstavljaju njihov novčani doprinos razvoju poduzeća. Sastavljaju se ugovorom o investicijskom depozitu ili kreditu. Porezni kredit poduzeću dodjeljuju javne vlasti i predstavlja odgodu plaćanja poreza poduzeća. U tu svrhu tvrtka sklapa ugovor s poreznom upravom.

· Prikupljena dodatna sredstva(održive obveze poduzeća) - ona sredstva poduzeća koja su stalno u optjecaju, ali ne pripadaju poduzeću. Također se mogu uključiti u vlastita sredstva (vlastita sredstva i ekvivalente). Održive obveze uključuju: minimalni prijenos duga na plaće i izdvajanja u izvanproračunske fondove; dugovanja kupcima za avansna plaćanja i djelomična plaćanja za proizvode; dug prema proračunu za pojedine vrste poreza i dr. Također, dodatno privučeni izvori uključuju sredstva potrošnje, dobrotvorne i druge primitke.

Najvažniji pokazatelji korištenja obrtnih sredstava u poduzeću su obrtaja obrtnih sredstava i trajanje jednog obrta.

Koeficijent obrtaja obrtnog kapitala Kob- broj obrta obrtnih sredstava za analizirano razdoblje (tromjesečje, polugodište, godina). Izračunava se kao omjer količine prodanih proizvoda i prosječnog stanja obrtnog kapitala za izvještajno razdoblje

Kob \u003d Vp / O usp

Više Klip,što poduzeće učinkovitije koristi radna sredstva.